¿Las acciones de MasterCard caerán a $ 320 en problemas de recesión?

Pregunta: ¿Cómo responderías si posees acciones de MasterCard (NYSE: MA) y cayó en un 40% o más en los próximos meses? Aunque puede sonar dramático, no tiene precedentes, y puede volver a suceder. Las acciones de MasterCard en realidad excedieron el mercado de ancho en 2025, acumulando aproximadamente un 4% desde enero, mientras que el S&P 500 cayó en un 2% durante el mismo período. Esta fuerte pantalla se ve impulsada por los mejores resultados esperados del cuarto trimestre de 2024, condicionado por mayores pagos y volúmenes transfronterizos. Dicho esto se describe los vientos potenciales. El sentimiento común del mercado se ha vuelto cauteloso en el contexto de crecientes temores de recesión en los Estados Unidos causados ​​por los aranceles aceptados por el presidente Donald Trump. Esto puede afectar significativamente a MasterCard, dada su lectura de gasto del consumidor y las tendencias de viajes internacionales.

Aquí está el punto: Las acciones de MasterCard pueden enfrentar pérdidas significativas en el declive. En 2020, las acciones de MA cayeron aproximadamente un 41% en solo unos pocos trimestres, y durante la venta, administradas por la inflación en 2022, cayó aproximadamente un 29%, una función un poco peor que el S&P 500. Esto plantea una pregunta clave: ¿puede la acción romper hasta $ 320 en un escenario similar? Las acciones individuales generalmente muestran más inestabilidad que las carteras diversificadas. Si está buscando crecimiento con menos riesgo, considere Cartera de alta calidadquien ha derrotado al S&P 500 y ha traído un regreso de más del 91% de su creación.

¿Por qué está ahora mismo?

Las agresivas políticas comerciales del presidente Donald Trump, incluida una tarifa del 20% para los productos chinos y el 25% para las importaciones de Canadá y México, junto con reglas de inmigración más estrictas, han causado temores de que se pueda devolver la inflación. Estos desarrollos sugieren que la economía estadounidense puede enfrentar serios desafíos, incluso perseguir una recesión, como se discutió en nuestro análisis aquí en la imagen macro. A principios de este mes, el presidente no rechazó la idea de que estas tasas podrían fomentar la recesión. Dada la creciente incertidumbre involucrada en estas políticas, vale la pena ver los riesgos. Agregue la inestabilidad global, como el conflicto de Ucrania y Rusia y las disputas comerciales actuales, y las perspectivas económicas permanecen nubladas. Los aranceles aumentan los costos de importación, elevan los precios, reducen el poder de compra de los consumidores y reducen los costos.

Estas condiciones pueden afectar negativamente a MasterCard. Si el aumento de los precios hace que los usuarios reduzcan los costos discrecionales, MasterCard puede ver volúmenes reducidos de transacciones. La recesión potencial – Reducción del trabajo y los ingresos más bajos – puede empeorar la disminución de los pagos del consumidor. Además, las empresas que administran presupuestos más duros pueden reducir los costos, incluidos los viajes de negocios y las transacciones. Si los viajes se retrasan debido a la inestabilidad global, los ingresos transfronterizos de Mastercard con un alto margen de MasterCard están aumentando rápidamente el bicha, podrían recibir un derrame cerebral, exprimiendo los ingresos totales y la rentabilidad.

¿Qué tan resiliente es las acciones de MA durante una disminución?

Las acciones de MA tienen Se mantiene un poco mejor que S&P 500 a través de algunas cuotas pasadas. ¿Preocupado por qué podría un almacenamiento en el mercado de valores de MA? Nuestro tablero de tablero ¿Qué tan bajas pueden las acciones de MasterCard en el bloqueo del mercado? Incluye un análisis de rendimiento detallado en el anterior El mercado colapsaS

Choque de inflación (2022)

• Las acciones de MA se negaron 28.6% De una altitud de $ 396.75 el 2 de febrero de 2022 a $ 283.38 el 12 de octubre de 2022, en comparación con un 25.4% Caer para S&P 500
• Acciones recuperado Hasta el 11 de julio de 2023
• A partir del 2 de marzo de 2025, alcanzó el más alto de $ 576.31 y ahora cotiza alrededor de $ 550

Pandemia Covid (2020)

• Las acciones de MA cayeron 41.0% De $ 344.56 el 19 de febrero de 2020 a $ 203.30 el 23 de marzo de 2020, mientras que el S&P 500 declinó 33.9%
• Acciones recuperado Hasta el 25 de agosto de 2020

Crisis financiera global (2008)

• Las acciones de MA están inmersas 62.8% De $ 32.00 el 2 de junio de 2008 a $ 11.92 el 20 de enero de 2009, en comparación con un 56.8% Caer para S&P 500
• Acciones completamente rebotado Hasta el 3 de agosto de 2011

Evaluación premium

Al precio actual de las acciones de aproximadamente $ 545, MasterCard cotiza con casi 34 veces los ingresos estimados de 2025, lo que parece un poco caro. Aunque el crecimiento de la compañía es sólido, no es excepcional: las estimaciones de consus sugieren un crecimiento anual de ingresos de aproximadamente el 11% para el año fiscal 2015 y el año fiduciario. Los costos operativos también han aumentado en los últimos años. Además de eso, los riesgos regulatorios permanecen. La ley propuesta sobre la competencia con tarjeta de crédito, cuyo objetivo es reducir las tarifas comerciales y aumentar la competencia en el sector de pagos, puede disputar el dominio del mercado MasterCard y su principal visa competitiva en los Estados Unidos

Dada la posible desaceleración en el crecimiento y los riesgos macroeconómicos, Pregúntese: ¿Continuará manteniendo acciones de MA o venderá si se desliza a $ 320 o menos? Mantener un stock en declive siempre es difícil. Trefis, en colaboración con la gestión empírica de los activos, la compañía de riqueza consultiva en Boston-desarrolla estrategias para la distribución de activos que Las ganancias publicadas en 2008-09, mientras que S&P cayó más del 40%. El empírico integra la cartera de HQ Trefis en sus estrategias para ofrecer un rendimiento mejorado e inestabilidad reducida al indicador de referencia, una sensación de experiencia de inversión, como lo demuestra los indicadores de rendimiento de la cartera de HQ.

Invertir con trefis

Riqueza de los jugadores del mercado basado en reglas